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Le contenu informatif des états financiers annuels définitifs : étude empirique sur les rendements boursiers Volume de transaction et fourchette de prix ; The information content of the final annual financial statements: empirical study on stock market returns Transaction volume and price range
| العنوان: | Le contenu informatif des états financiers annuels définitifs : étude empirique sur les rendements boursiers Volume de transaction et fourchette de prix ; The information content of the final annual financial statements: empirical study on stock market returns Transaction volume and price range |
|---|---|
| المؤلفون: | Rim, Bouaicha |
| المساهمون: | Corporate Finance and Financial Theory (COFFIT), Faculté des Sciences Economiques et de Gestion de Sfax (FSEG Sfax), Université de Sfax - University of Sfax-Université de Sfax - University of Sfax |
| المصدر: | Hyper Article en Ligne - Sciences de l'Homme et de la Société ; 31ème Congrès de l'Association Francophone de Comptabilité ; Crises et nouvelles problématiques de la Valeur ; Crises et nouvelles problématiques de la Valeur, May 2010, Nice, France. pp.CD-ROM |
| بيانات النشر: | HAL CCSD |
| سنة النشر: | 2010 |
| مصطلحات موضوعية: | informational content of financial statement, value relevance of accounting information, market model, abnormal returns, trading, bid-ask spread, contenu informatif des états financiers annuels, efficience des marchés, pertinence de l'information comptable, modèle du marché, rendements boursiers, volume de transaction, fourchette de prix, eco, manag |
| جغرافية الموضوع: | Nice, France |
| Time: | Nice, France |
| الوصف: | International audience this study survey the value relevance of financial statement on Tunisian stock exchange. Our research is based on a sample of 113 non financial Tunisian ‘S listed firms over a period from 2000to 2004. The market reaction is detected with survey the comportment of three variables, returns, trading and bid –ask spread. The results prove that, the Tunisian Stock Exchange is not efficient. Also, an abnormal reaction is detected of the tree variables on the announcement of financial statements; demonstrate, in fact, the value relevance of the information content in the financial statement to the Tunisian investor. ; Cette étude est organisée en vue d'examiner la pertinence des états financiers annuels définitifs pour le marché boursier Tunisien. Notre étude est menée auprès d'un échantillon de firmes opérant sur la Bourse de Valeurs Mobilières de Tunis. Pour atteindre notre but, nous avons fait recours à la technique des études événementielles. La réaction du marché est détectée par l'analyse du comportement de trois variables à savoir les rendements boursiers, volume de transaction et fourchette de prix. A partir d'un échantillon de 113 entreprises Tunisiennes non financières cotées sur une période de 4 ans, nous avons montré que le marché boursier Tunisien n'est pas efficient sous la forme semi forte. Les résultats montrent aussi que les informations contenues au niveau des états financiers annuels définitifs sont utiles pour l'investisseur tunisien dans la mesure où elles suscitent une réaction du marché. |
| نوع الوثيقة: | conference object |
| اللغة: | French |
| Relation: | hal-00481098; 10670/1.6hfix6; https://hal.archives-ouvertes.fr/hal-00481098/file/RIMc.pdf; https://hal.archives-ouvertes.fr/hal-00481098 |
| الاتاحة: | https://hal.archives-ouvertes.fr/hal-00481098/file/RIMc.pdf https://hal.archives-ouvertes.fr/hal-00481098 |
| Rights: | other |
| رقم الانضمام: | edsbas.15EF4607 |
| قاعدة البيانات: | BASE |
| الوصف غير متاح. |